Valoración de inversiones: curso gratuito de Skillbox, formación, Fecha: 26 de noviembre de 2023.
Miscelánea / / December 04, 2023
Analistas financieros y de inversiones principiantes.
Explorar enfoques para estimar el valor razonable de los activos. Aprenda a realizar estimaciones utilizando MS Excel. Puedes obtener un ascenso y aumentar tus ingresos.
Para aspirantes a evaluadores
Aprenda a evaluar empresas, acciones, opciones, bienes raíces y otros activos. Consolide sus conocimientos en la práctica, podrá aumentar su valor en el mercado y ganarse una buena reputación ante los clientes.
Para gestores de proyectos de inversión
Obtenga asesoramiento de valoración profesional de expertos en ejercicio. Profundice sus conocimientos y sea capaz de sacar conclusiones objetivas sobre el atractivo inversor de los activos.
Altos directivos y propietarios de pequeñas empresas
Podrá evaluar su propia empresa y determinar qué determina su valor en el mercado. Comprenderá cómo aumentar el atractivo de inversión de su proyecto.
Introducción a la valoración de inversiones
Familiarizarse con el concepto de costo y el concepto de valor razonable de un activo. Conozca los principios básicos de la valoración de inversiones. Estudiar la hipótesis del mercado eficiente y ser capaz de explicar las anomalías del mercado.
Enfoques para la valoración de activos y proyectos.
Familiarícese con los diferentes métodos de valoración de inversiones, sus ventajas y desventajas. Aprenda a elegir el método adecuado en función de las especificaciones técnicas.
Enfoque del ingreso: valor del dinero en el tiempo
Comprenderás cómo el valor temporal del dinero afecta a los cálculos financieros y económicos. Comprender la relación entre inflación y tipos de interés. Aprenda a aplicar fórmulas de interés simples y compuestos. Podrá calcular tasas de descuento para proyectos de inversión utilizando MS Excel.
Enfoque de ingresos: herramientas básicas
Familiarícese con el concepto de valor terminal y determínelo utilizando el modelo de Gordon. Podrá calcular flujos de efectivo descontados en MS Excel y determinar el valor actual neto.
Enfoque de ingresos: valoración de empresas y proyectos
Aprenda a estimar el valor razonable de una empresa utilizando los flujos de efectivo libres para la empresa (FCFF) y los flujos de efectivo libres para el capital (FCFE). Comprenderá cómo elegir y calcular la tasa de descuento deseada. Puede calcular el costo de capital promedio ponderado (WACC) y el rendimiento requerido para los accionistas utilizando el modelo CARM.
Enfoque comparativo: conceptos básicos
Aprenda a utilizar el multiplicador para la valoración. Estudiar la clasificación de los multiplicadores de precio y valor. Podrás calcular los multiplicadores principales, así como el valor multiplicador promedio de la muestra.
Enfoque comparativo: evaluación de empresas y proyectos
Calcule el valor razonable de la empresa con base en el modelo financiero utilizando multiplicadores. Comprenderá cómo determinar una muestra de empresas para su cálculo. Aprenda a elegir el múltiplo adecuado para valorar una empresa en función de su industria.
Otros enfoques y métodos de evaluación
Familiarícese con otros métodos de evaluación, sus ventajas y desventajas. Aprenda a utilizar el método del valor de liquidación y el método del valor añadido económico para estimar el valor razonable de un activo.
La valoración empresarial como reflejo de la creación de valor
Aprender a interpretar y conciliar los resultados de evaluación obtenidos mediante diferentes métodos. Comprenderá cómo se relaciona la valoración de inversiones con la creación de valor empresarial. Conozca los problemas y riesgos que surgen al valorar un negocio.
Análisis de inversiones
Aprenda a calcular el valor actual neto, la tasa interna de rendimiento, el período de recuperación y el índice de rentabilidad. En base a ellos, se puede evaluar el atractivo de inversión del proyecto.
Aspectos aplicados de la estimación de costes.
Conozca los detalles de la valoración de empresas diversificadas, cíclicas y respaldadas por capital de riesgo. Comprenderá los detalles de la valoración empresarial en los mercados emergentes.
Valoración de empresas no públicas
Considere los detalles de la valoración de empresas no públicas. Comprender cómo utilizar el enfoque comparativo y de ingresos. Aprende a aplicar descuentos y bonificaciones a la valoración.
Valoración de transacciones de fusiones y adquisiciones
Familiarícese con la clasificación de fusiones y adquisiciones. Podrá estimar el valor razonable de una empresa como parte de una transacción de fusiones y adquisiciones.
Valoración de acciones
Conozca qué tipos de acciones existen y cómo calcular su valor razonable. Podrá utilizar el modelo de dividendos descontados, múltiplos de precios y modelo de flujo de caja libre para estimar el valor de una acción.
Valoración de bonos
Estudiar los parámetros básicos de los bonos. Aprenda a determinar el rendimiento de un bono hasta el vencimiento y calcular su valor razonable.
Valoración de futuros y forwards
Comprenderá en qué se diferencia un forward de un futuro. Conozca qué es el arbitraje y cuál es el concepto de valoración no arbitral. Aprenda a calcular el valor razonable de un forward con los flujos de efectivo del activo subyacente.
Precio de opción
Familiarícese con la clasificación de opciones y comprenda el concepto de fijación de precios neutral al riesgo. Aprenda a calcular el valor razonable de una opción utilizando el modelo de Black-Scholes y el modelo binomial.
Valoración de la propiedad
Aprenderá qué tipos de bienes inmuebles existen y comprenderá cómo aplicar enfoques clásicos para su valoración.
Valoración de activos intangibles
Estudiar diferentes tipos de activos intangibles y comprender cómo aplicarles enfoques de valoración clásicos. Podrá realizar evaluaciones de inversiones de activos intangibles.
Proyecto final
Evaluación de la inversión del proyecto. Recibirá un modelo financiero listo para usar del proyecto y estimará su valor razonable de varias maneras. Interpretar los resultados de la evaluación y formular una conclusión sobre el atractivo de inversión del proyecto.